一、互聯(lián)網(wǎng)信托現(xiàn)狀
互聯(lián)網(wǎng)信托的現(xiàn)狀分析不同于傳統(tǒng)信托，互聯(lián)網(wǎng)信托平臺只針對中小微企業(yè)提供投融資服務(wù)。此，互聯(lián)網(wǎng)信托平臺可以面對比傳統(tǒng)信托范圍更廣的大眾閑置資金。傳統(tǒng)信托的資金門檻較高，一般在百萬級以上，并且投資期限也在幾年以上，而大眾閑置資金則有投資門檻低、期限短的特點(diǎn)，大眾閑置資金的分配和調(diào)整相對更靈活。同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)信托的透明化程度也是傳統(tǒng)信托所不具備的，在互聯(lián)網(wǎng)信托平臺上，對借款企業(yè)與投資個(gè)人要求實(shí)名認(rèn)證，對借款企業(yè)基本資料的公開，并且對每一個(gè)項(xiàng)目的進(jìn)行過程完全透明。互聯(lián)網(wǎng)信托可以為有資金需求的中小微企業(yè)和有投資理財(cái)需求的個(gè)人搭建了一個(gè)安全、穩(wěn)健、透明、高效的線上及線下資金出借撮合平臺。
二、互聯(lián)網(wǎng)信托與傳統(tǒng)信托的差異有哪些？
1、商業(yè)價(jià)值觀的差異
傳統(tǒng)信托公司關(guān)注的核心是金融產(chǎn)品的品質(zhì)，產(chǎn)品能否在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下獲得較高的收益，風(fēng)險(xiǎn)和收益是其價(jià)值焦點(diǎn)。
而互聯(lián)網(wǎng)信托的核心價(jià)值是追求極致的客戶體驗(yàn)，如何提供比競爭對手更加完美、更加貼合用戶需求的服務(wù)是企業(yè)最關(guān)心的問題。
2、盈利模式不同
傳統(tǒng)信托盈利以產(chǎn)品為中心，先銷售產(chǎn)品，通過收益鞏固和擴(kuò)展客戶資源，從而達(dá)到盈利。
但互聯(lián)網(wǎng)信托平臺的核心競爭力在用戶流量，先通過免費(fèi)或低收費(fèi)的網(wǎng)絡(luò)平臺聚集大量的客戶資源，然后不斷提升用戶體驗(yàn)形成壟斷的客戶源，最后銷售產(chǎn)品或服務(wù)形成穩(wěn)定的盈利模式。
3、運(yùn)營模式不同
互聯(lián)網(wǎng)的介入徹底的顛覆了傳統(tǒng)信托的運(yùn)營模式，傳統(tǒng)信托是純線下的運(yùn)營模式，受時(shí)間、空間、地域限制較多，模式單一但成本普遍較高，流程復(fù)雜，反應(yīng)遲緩，而且缺乏與客戶實(shí)時(shí)、有效的溝通平臺，很難做到精準(zhǔn)推介，容易失去客戶。
而互聯(lián)網(wǎng)信托借助平臺天然優(yōu)勢，隨時(shí)隨地的與客戶互動(dòng)交流、準(zhǔn)確地滿足客戶需求：
（1）掌握平臺的客戶動(dòng)態(tài)，利用大數(shù)據(jù)技術(shù)了解客戶的真實(shí)需求，在后期實(shí)現(xiàn)精準(zhǔn)營銷。
（2）實(shí)時(shí)關(guān)注客戶的體驗(yàn)反饋，通過不斷的更新版本、推出新產(chǎn)品改進(jìn)和完善客戶體驗(yàn)。
（3）PC端和移動(dòng)端可以提供7×24小時(shí)的服務(wù)平臺、交易平臺，不再受時(shí)間空間限制，能夠最大程度的滿足客戶的理財(cái)需求。
三、互聯(lián)網(wǎng)信托業(yè)務(wù)的模式是什么？
模式一：互聯(lián)網(wǎng)信托直銷
互聯(lián)網(wǎng)信托直銷，即信托公司通過互聯(lián)網(wǎng)渠道（包括官網(wǎng)、iPad客戶端、手機(jī)APP和微信平臺等）銷售信托產(chǎn)品。
不同于銀行及證券公司等其他金融機(jī)構(gòu)，信托公司缺少營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，銷售能力受限，搭建自己的直銷平臺則開辟了新的銷售渠道并減少了對第三方平臺的依賴，合規(guī)爭議也不大。因此，互聯(lián)網(wǎng)信托直銷有望成為互聯(lián)網(wǎng)信托在近期的主流業(yè)務(wù)模式。
模式二：互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)信托
消費(fèi)信托連接投資者與產(chǎn)業(yè)端，既為投資者提供消費(fèi)權(quán)益，也對投資者的預(yù)付款或保證金進(jìn)行投資理財(cái)，從而實(shí)現(xiàn)消費(fèi)權(quán)益增值?；ヂ?lián)網(wǎng)消費(fèi)信托指借助互聯(lián)網(wǎng)手段發(fā)售的消費(fèi)信托?；ヂ?lián)網(wǎng)消費(fèi)信托的創(chuàng)新在2014—2015年較為活躍，2016年之后隨著監(jiān)管趨嚴(yán)，熱度下降。互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)信托主要有以下兩種形式：
一是信托公司與互聯(lián)網(wǎng)平臺合作推出互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)信托產(chǎn)品。
二是信托公司打造消費(fèi)信托產(chǎn)品，借助互聯(lián)網(wǎng)手段進(jìn)行發(fā)售。
這些互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)信托產(chǎn)品由于市場接受度、合規(guī)性、業(yè)務(wù)邏輯和盈利能力等多方面的先天缺陷，多呈“曇花一現(xiàn)”的特征，尚未能形成持續(xù)、成熟的商業(yè)模式。
模式三：互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)平臺的信托受益權(quán)質(zhì)押融資
在實(shí)際操作中，信托受益權(quán)質(zhì)押融資多是通過互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)?shù)男问竭M(jìn)行，并在資金端實(shí)行小額化。但由于信托受益權(quán)質(zhì)押融資在法律上仍屬空白，在合規(guī)方面較為模糊，所以并沒有大規(guī)模推開，主要有以下兩種形式：
一是信托公司自建互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)平臺，為本公司的存量信托投資客戶提供信托受益權(quán)質(zhì)押融資。
二是在2014—2015年的互聯(lián)網(wǎng)金融熱潮中，出現(xiàn)了多家從事信托受益權(quán)質(zhì)押融資業(yè)務(wù)的P2P平臺。
模式四：互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)平臺的信托拆分
信托持有人或受益人享有信托受益權(quán)。盡管信托受益權(quán)和信托收益權(quán)在法律上并沒有具體界定，但一般認(rèn)為，信托受益權(quán)是包括了收益權(quán)等財(cái)產(chǎn)權(quán)利在內(nèi)的綜合權(quán)利。
